徳島県三好市の祖谷渓沿い、V字に深く切れ込んだ断崖の上に佇む一軒宿である。祖谷温泉は北海道のニセコ薬師温泉、青森県の谷地温泉とともに日本三大秘湯の一つに数えられる。昭和40年（1965年）に温泉が掘削され、昭和47年（1972年）にホテルとして開業。日本秘湯を守る会の加盟宿であり、四国では唯一の加盟施設として知られる。

泉質はアルカリ性単純硫黄温泉で、pH9.1のアルカリ性を示す。源泉温度は約38〜39℃と体温に近いぬるめの湯で、四国では極めて珍しい源泉かけ流しの温泉である。ナトリウム、カルシウム、塩素、炭酸、硫黄分を含み、アルカリ成分が古い角質を除去する「美肌の湯」として知られる。湯にはぬめりがあり、細かい泡が肌にまとわりつく独特の浴感が特徴。白い湯の花が浮かぶ浴槽は源泉の証である。

ホテル最大の特徴は、傾斜角42度の断崖を全長250メートルのケーブルカーで約5分かけて170メートル下降した谷底にある露天風呂「渓谷の湯」「せせらぎの湯」である。2023年春にケーブルカーの新車両が導入された。館内には展望風呂「雲遊天空の湯〜SORANOYU」もあり、祖谷渓の山々を一望できるインフィニティ風呂として2021年にリニューアルされた。露天風呂は源泉かけ流し、展望風呂は加温・循環式で運用されている。日帰り入浴は露天風呂（ケーブルカー込み）が大人2,000円、展望風呂のみが大人700円。宿泊は全17室で1泊2食付き20,130円から。